Bakit Maging Kwalipikadong Mamumuhunan

2024 May -akda: Malcolm Clapton | [email protected]. Huling binago: 2023-12-17 04:13

Ang isang malawak na larangan para sa pamumuhunan ay magagamit sa kanila, ngunit maaari itong maging akin.

Paano naiiba ang isang kwalipikadong mamumuhunan sa isang hindi kwalipikado

Ang isang kwalipikadong mamumuhunan ay isang espesyal na kategorya ng mga kalahok sa merkado ng pananalapi na napatunayan ang kanilang kaalaman at karanasan. Ibinibigay ang legal na katayuang ito sa mga kumpanyang pinansyal, ahensya ng gobyerno at ilang tao. Sa pamamagitan nito, maaari silang mamuhunan sa anumang mga instrumento sa pamumuhunan, dahil naiintindihan nila kung ano ang kanilang ginagawa, at samakatuwid ay sila mismo ang may pananagutan para sa mga peligrosong pakikipagsapalaran.

Bilang default, ang isang mamumuhunan ay itinuturing na hindi kwalipikado. Maaari lamang itong mamuhunan ng Federal Law ng Hunyo 11, 2021 No. 192-FZ "Sa Mga Pagbabago sa Ilang Mga Batas sa Pambatasan ng Russian Federation" sa medyo maaasahan at simpleng mga seguridad:

• mga bahagi ng mga kumpanyang Ruso na natanggap sa pangangalakal sa mga palitan ng stock;
• mga bono ng gobyerno ng Russia at iba pang mga bansa ng Eurasian Economic Union, mga miyembrong estado ng European Union, Ireland at Great Britain;
• mga corporate bond ng mga kumpanyang may mataas na rating ng pamumuhunan mula sa parehong mga bansa;
• mga bahagi ng open-ended, exchange-traded at closed-end na mga pondo sa pamumuhunan.

Noong 2020, humigit-kumulang 4.5 milyong bagong mamumuhunan ang dumating sa mga palitan ng stock ng Russia, kinakalkula ng Central Bank. Ito ay kalahati ng lahat ng namumuhunan sa Russia. Narito ang pamumuno ng regulator at nagpasya na ang mga layko ay kailangang maging mas protektado mula sa kumplikado at mapanganib na mga tool.

Samakatuwid, mula Oktubre 1, 2021, magkakaroon ang Russia ng dalawang uri ng hindi propesyonal na mamumuhunan: "hindi kwalipikado lalo na protektado" at "hindi kwalipikadong idle". Ang dating ay makakapag-invest lamang sa mga instrumento mula sa listahan sa itaas. Ang huli ay kailangang sumailalim sa espesyal na pagsubok, ang mga pamantayan na kung saan ay binuo pa rin. Ang gantimpala ay pahintulot na mamuhunan sa mapanganib, ngunit potensyal na mas kumikitang mga instrumento, katulad ng: futures, shares ng mga dayuhang kumpanya sa labas ng S&P 500 index at mga bono ng ibang mga bansa.

Bakit kailangan mo ang katayuan ng isang kwalipikadong mamumuhunan

Natatanggap ng mga pribadong mamumuhunan ang katayuang ito ng Pederal na Batas Blg. 39-FZ ng Abril 22, 1996 (gaya ng sinusugan noong Hunyo 11, 2021) "Sa Securities Market" para sa kapakanan ng pera: ang mga pamumuhunan na magagamit sa kanila ay maaaring magdala ng higit na kita kaysa sa mga mahalagang papel ng malalaking kumpanya. Sa kabilang banda, nauunawaan at tinatanggap ng mga kwalipikadong mamumuhunan na sila ay nasa malaking panganib at maaaring iwanang walang pamumuhunan.

Ang tiyak na hanay ng mga mahalagang papel ay nakasalalay sa broker, ngunit, bilang panuntunan, ang mga ito ay:

• Mga share at bond ng mga dayuhang kumpanya na hindi kasama sa S&P 500 stock index at kinakalakal sa mga foreign exchange: American, British, German, Hong Kong at iba pa.
• Mga dayuhang derivative: futures, opsyon at forward sa mga stock, bond, currency at indeks.
• Mga ETF sa mga foreign exchange mula sa anumang kumpanya ng pamamahala.
• (pangungutang sa foreign currency) ng mga kumpanya at estado na kinakalakal kapwa sa stock exchange at sa over-the-counter market.
• Mga share ng investment, venture at hedge funds.

Ano ang kinakailangan upang maging isang kwalipikadong mamumuhunan

Upang makakuha ng 1. Pederal na Batas Blg. 39-FZ ng Abril 22, 1996 (gaya ng sinusugan noong Hunyo 11, 2021) "Sa Securities Market"

2. Ordinansa ng Bank of Russia na may petsang Abril 29, 2015 No. 3629-U "Sa pagkilala sa mga tao bilang mga kwalipikadong mamumuhunan at ang pamamaraan para sa pagpapanatili ng rehistro ng mga taong kinikilala bilang mga kuwalipikadong mamumuhunan" ang katayuang ito, ang mga legal na entity ay dapat gumana sa pananalapi mga merkado o may kapital na 200 milyong rubles o higit pa. Kadalasan, ang mga kwalipikado ay kinabibilangan ng mga pondo sa pamumuhunan at pensiyon, mga kompanya ng seguro, mga bangko, mga internasyonal na organisasyong pinansyal at ilang mga departamento ng Russia.

Kinikilala ng isang indibidwal ang Ordinansa ng Bank of Russia na may petsang Abril 29, 2015 No. No. 3629-U "Sa pagkilala sa mga tao bilang mga kwalipikadong mamumuhunan at ang pamamaraan para sa pagpapanatili ng rehistro ng mga taong kinikilala bilang mga kwalipikadong mamumuhunan" ng isang kwalipikadong mamumuhunan, mga broker o mga komersyal na bangko. Sinusuri nila ang isang tao ayon sa listahan ng mga kinakailangan, na inilarawan sa batas. Sapat na para sa isang mamumuhunan na matugunan ang isa sa mga pamantayan.

Magkaroon ng kinakailangang halaga ng pera

Dapat kumpirmahin ng mamumuhunan na mayroon siyang hindi bababa sa 6 na milyong rubles na namuhunan sa ilang mga asset:

• anumang pera sa mga account sa Russian at dayuhang mga bangko;
• mahalagang mga metal sa hindi inilalaang mga metal na account;
• shares, bonds at units ng investment funds, kabilang ang mga inilipat sa trust management;
• futures, mga opsyon at iba pang mga instrumento sa merkado ng derivatives.

Ang mga seguridad mula sa mga dayuhang broker, real estate, mga kotse, pati na rin ang pera sa mga credit card at mga account ng mga legal na entity ay hindi isinasaalang-alang.

Mag-trade ng marami sa financial market

Ang mga securities at derivatives na transaksyon sa huling apat na quarter ay binibilang. Ang isang mamumuhunan ay dapat mag-trade ng hindi bababa sa anim na milyong rubles, magsara ng hindi bababa sa 40 mga transaksyon at magsagawa ng mga ito nang hindi bababa sa isang beses sa isang buwan.

Kumuha ng pang-ekonomiyang edukasyon, isang sertipiko o sertipiko

Kung ang isang mamumuhunan ay nakatanggap ng mas mataas na edukasyon sa ekonomiya, kung gayon ang gayong tao ay handa na agad na kilalanin bilang kwalipikado. Hindi tinukoy ng batas ang mga partikular na programa sa pagsasanay, kaya ang mga broker ang magpapasya para sa kanilang sarili kung ano ang dapat isaalang-alang bilang isang angkop na espesyalidad. Ngunit mahalaga na ang unibersidad ay may karapatan din na patunayan ang mga propesyonal sa merkado ng seguridad. Ngayon apat na institusyon lamang ang makakagawa nito: ang MFC Training Center, ang Samara University of Economics, ang Ural Institute ng Stock Market at ang Russian University of Economics.

Ang isa pang pagpipilian ay ang pag-aralan ang iyong sarili, pumasa sa mga pagsusulit at kumuha ng sertipiko ng isang espesyalista sa merkado ng pananalapi, auditor o aktuaryo ng seguro (eksperto sa seguridad at panganib sa pananalapi) o isang sertipiko ng Chartered Financial Analyst (CFA), Certified International Investment Analyst (CIIA) o Financial Risk Manager (FRM) …

Magtrabaho sa isang institusyong pinansyal

Tanging trabaho na direktang nauugnay sa mga financial market ang isinasaalang-alang: kailangan mong gumawa ng mga transaksyon sa mga securities o derivatives, pamahalaan ang mga panganib, makipag-ugnayan sa analytics, o maghanda man lang ng mga rekomendasyon para sa mga mangangalakal.

Kung ang organisasyon mismo ay itinuturing na isang kwalipikadong mamumuhunan, kung gayon ang dalawang taong karanasan sa trabaho ay sapat na para sa isang tao. Kung hindi, tatlong taon ang kailangan.

Paano maayos na irehistro ang katayuan ng isang kwalipikadong mamumuhunan

Walang pinag-isang rehistro ng estado ng mga kwalipikadong mamumuhunan sa Russia. Ang bawat broker o kumpanya ng pamamahala ay nagpapanatili ng sarili nitong Bank of Russia Ordinance No. 3629-U na may petsang Abril 29, 2015 "Sa pagkilala sa mga tao bilang mga kwalipikadong mamumuhunan at ang pamamaraan para sa pagpapanatili ng rehistro ng mga taong kinikilala bilang mga kwalipikadong mamumuhunan". procedure ulit.

Ito ay bahagyang kung bakit maraming mga alok sa Internet upang makuha ang katayuan ng isang kwalipikadong mamumuhunan para sa isang mababang presyo: gamit ang mga pekeng sertipiko ng kita, dami ng kalakalan o karanasan sa trabaho. Mas mainam na huwag sumang-ayon dito, dahil pana-panahong sinusuri ng Central Bank ang mga rehistro ng mga kumpanya.

Kung matuklasan ang isang pekeng, kung gayon ang mamumuhunan, sa pinakamainam, ay agad na mai-block kasama ang lahat ng mga asset. Sa pinakamasama, maaari kang kasuhan para sa pamemeke ng dokumento at pandaraya.

Ang bawat kumpanya ay may sariling mga patakaran para sa pagsasagawa ng mga legal na pamamaraan, kung minsan ay mas mahigpit kaysa sa hinihiling ng batas. Samakatuwid, ang mga tiyak na aksyon ay maaaring magkakaiba, ngunit ang pangkalahatang kakanyahan ay ang mga sumusunod.

Maghanda ng mga dokumento

Hihilingin ng kumpanya ang kumpirmasyon na ang mamumuhunan ay karapat-dapat para sa qualified status. Makatuwirang mangolekta ng mga sumusuportang dokumento nang maaga:

• Ang mga pahayag ng bangko at mga ulat ng kumpanya ng pamamahala upang kumpirmahin na mayroong anim na milyon.
• Pahayag sa mga transaksyon para sa apat na quarter mula sa broker - ipakita ang turnover at ang bilang ng mga transaksyon.
• Diploma, diploma sa mataas na paaralan o sertipiko - upang kumpirmahin ang edukasyon.
• Isang kopya ng work book o kontrata - upang patunayan ang karanasan sa trabaho.

Pagkatapos ay kailangan mong pumunta sa opisina ng isang bangko o broker, pumirma ng isang aplikasyon at isumite ang mga kinakailangang dokumento. Minsan maaari silang ipadala sa pamamagitan ng e-mail o rehistradong mail. Mas mainam na suriin ang mga pormalidad sa partikular na organisasyon.

Punan ang isang aplikasyon

Nag-iiba din ang application form, ngunit hindi bababa sa kasama ang personal na data at mga sumusuportang dokumento. Mga madalas na bagay bukod sa kanila:

• Mga instrumento kung saan inilabas ang katayuan. Maaaring piliin ng mamumuhunan kung gusto niyang maging kwalipikado para sa mga securities, futures at mga opsyon, o pareho.
• Pagtanggap ng mas mataas na panganib. Ang isang tao ay maaaring mamuhunan sa mga instrumento kung saan posible na talagang mawala ang lahat ng kapital.
• Ang pagtanggi na magbayad ng Pederal na Batas Blg. 46-FZ ng Marso 5, 1999 "Sa Proteksyon ng mga Karapatan at Legal na Interes ng mga Namumuhunan sa Securities Market" mula sa pondo ng kompensasyon. Ito ay isang negosyong pag-aari ng estado na tumutulong sa mga mamumuhunan at shareholder sa mga bangkarota na kumpanya - ngunit mga indibidwal lamang.

Magpadala ng mga dokumento sa broker

Ang mga tagapamahala sa panig ng broker o bangko ang gagawa ng iba pa: sila ay susuriin ang mga dokumento at ang aplikasyon, humiling ng karagdagang impormasyon at idagdag ang data ng mamumuhunan sa kanilang listahan ng mga kwalipikado.

Mahalagang isaalang-alang dito na kailangan mong dumaan sa pagkakakilanlan: alinman sa opisina ng kumpanya na may pasaporte, o gamit ang isang elektronikong lagda.

Ano ang dapat tandaan

1. Ang isang kwalipikadong mamumuhunan ay isang kategorya ng mga kalahok sa merkado ng pananalapi na nakumpirma ang kanilang kaalaman at karanasan. Ito ang legal na katayuan na nakukuha ng mga tao at ilang organisasyon.
2. Ang isang hindi kwalipikadong mamumuhunan ay maaaring mamuhunan sa isang limitadong listahan ng mga asset, isang kwalipikadong mamumuhunan sa lahat ng bagay.
3. Ang mga tool na magagamit sa mga kwalipikadong mamumuhunan ay maaaring magdala ng mataas na kita at sirain ang lahat ng kapital.
4. Ang mga kwalipikadong mamumuhunan ay maaaring mga taong may edukasyon sa pananalapi, angkop na karanasan sa trabaho, isang malaking dami ng mga transaksyon sa merkado, o kapital mula sa 6 na milyong rubles.
5. Ang katayuan ng isang kwalipikadong mamumuhunan ay itinalaga ng mga bangko at broker mismo, kaya ang pamamaraan at mga kinakailangan ay iba para sa lahat.